trailing stop basato su frazioni dell’atr

buongiorno,
su un sistema che agisce long in breakout ho provato ad adattare una delle versioni di trailing stop presenti sul sito, sfruttando le frazioni dell’atr a 5 periodi daily,
il sistema entra long su timeframe daily sul massimo del giorno precedente. l’idea è quella di spostare lo stop dopo che il close supera il close del giorno precedente+ i 2/8 dell’atr a 5 periodi con step successivi di 1/8.
lo schema sarebbe il seguente:
buy sul massimo del giorno precedente a quello corrente
quando il prezzo raggiunge il close del giorno prima +2/8 dell’atr si sposta lo stop sul close del giorno prima (stop in pari)
successivamente quando il prezzo supera il successivo ottavo anche lo stop incrementa di 1/8
potreste dirmi se il codice è corretto?

//trailing stop function
myatr=AverageTrueRange[5](close)
myatrstep= myatr/8


trailingstartL = Dclose(0) + 2*(myatrstep)
trailingstep    = myatrstep //trailing step to move the "stoploss"

//reset the stoploss value
IF NOT ONMARKET THEN
newSL=0
ENDIF

//manage long positions
IF LONGONMARKET THEN
//first move (breakeven)
IF newSL=0 AND close-tradeprice(1)>= tradeprice(1)+ trailingstartL THEN
newSL = tradeprice(1)// DCLOSE(0)
ENDIF
//next moves
IF newSL>0 AND close>trailingstartL+trailingstep THEN
newSL = newSL+trailingstep
ENDIF
ENDIF


//stop order to exit the positions
IF newSL>0 THEN
SELL AT newSL STOP
ENDIF